觀點網訊：據市場消息，馬斯克一句“機器人內存需求將遠超現有設備”，把低功耗DRAM推到話題中央，存儲芯片板塊的“機器人內存”交易隨之升溫。

三星電子在2026年第三季度業績電話會上表示，AI基礎設施建設競爭加劇以及個人AI智能體普及，預計將繼續推動內存需求增長；由於新增產能短期內難以顯著提高供應量，供應緊張狀況預計仍將持續至2028年。

公開報道顯示，SK海力士和美光已表示2026年HBM產能售罄，部分客戶提前鎖定2027年乃至2028年供應。

上述消息稱，機器人內存敘事屬於典型的事件催化，當下缺少訂單和產能數據去證偽；低功耗DRAM主要用在移動和端側設備，走LPDDR等品類，而HBM和服務器DDR5服務數據中心邏輯，兩條線共享部分晶圓產能，卻處在不同定價體系和客戶結構中。

針對供應端，該消息稱，已發生的是AI投資拉動HBM和服務器內存需求、部分HBM產能被提前鎖定，2028年供應緊張的判斷是一家原廠在特定時點的展望，尚不是已經兌現的供需平衡表。

OpenAI的奧爾特曼談內存短缺時給出一個分配視角：DRAM供應緊張時，把內存集中到利用率更高的數據中心，比讓每個用戶把大量內存閒置在本地PC裏更有效。